Forgóeszközök

Forgóeszközök (az angol forgóeszközök az üzleti életben ) meghatározzák az üzleti folyamat keretében az összes eszközt rövid távú értékesítésre , fogyasztásra , feldolgozásra , további feldolgozásra vagy visszafizetésre . Csak rövid ideig tartózkodnak a társaságban, és a befektetett eszközökkel ellentétben nem szolgálják állandó jelleggel az üzleti tevékenységet.

Tábornok

A forgóeszközöket a Kereskedelmi Törvénykönyv nem határozza meg , de jogilag képviselik a maradék dolgot, ami nem befektetett eszköz. Ezért minden olyan eszközt, amelyet az adósok rövid távon értékesítenek, fogyasztanak, feldolgoznak vagy visszafizetnek, a forgóeszközök közé sorolják. Ezek többnyire az alapja ( készletek a nyersanyagok , fogyóeszközök és kellékek ), vagy az eredmény ( késztermékek , készpénz , bankbetétek , követelések ) az operatív termelési folyamat . Olyan eszközöket rendelnek hozzá, amelyeknek a beszerzés , a termelés és az értékesítés operatív folyamatain kell keresztülmenniük. A beszerzett anyagok a termelés révén késztermékké válnak, az eladott termékek követeléssé válnak az ügyféllel, és fizetés után pénzben a pénztárban vagy a bankszámlán. Az eszköz tételek is aktiválásra jelenlegi eszközök várhatóan lesz pénz vagy pénz pénzhelyettesítő belül forgalmi időszak, vagy veszni keresztül értékesítésének vagy fogyasztásának.

szerkezet

A mérlegben a forgóeszközöknek az aktív kijelölt oldalon a HGB 266. § (2) bekezdés B) pontjának kell lenniük, és a mérleg egyértelműségének okait fel kell osztani. A mérleg elkészítése előtt szükséges a készletek leltározása .

I. Készletek / készlet eszközök

1. Nyers - anyagok és kellékek
2. folyamatban lévő munka, folyamatban lévő munka
3. késztermékek és áruk
4. elvégzett kifizetések

II Követelések és egyéb eszközök

A követeléseket és az egy évnél hosszabb hátralévő futamidejű eszközöket mind a négy pontra külön mutatjuk be

1. Követelések származó kellékek és szolgáltatások
2. Követelések kapcsolt vállalkozásoktól
3. Részvételi kapcsolatban álló társaságokkal szembeni követelések
4. egyéb eszközök

III. Értékpapír

1. Részvények a kapcsolt vállalkozások
2. egyéb értékpapírok

IV. Likvid alapok

1. Csekkek , készpénz , Bundesbank egyenlegek és banki egyenlegek

Feladat

Az értékpapírokat és kölcsönöket kétszer is belefoglalják a német kereskedelmi törvénykönyv 266. szakaszának osztályozási rendszerébe, nevezetesen a pénzügyi eszközök (A III. 2., 4. és 5. szám) és a forgóeszközök (B II. 2., 3. és III. 1., 2. és 3.). Emiatt felmerülhetnek problémák az értékpapírok és a forgóeszközök kölcsönök között a befektetett eszközök ugyanazon mérlegtételeiben . A konkrét működési típus határozza meg az állóeszközök vagy forgóeszközök felosztását. A helyes felosztáshoz elengedhetetlen, hogy a befektetett eszközök kötelezőek legyenek a befektetett eszközök időszakára, amely szerint az eszközöknek folyamatosan üzleti tevékenységet kell szolgálniuk ( a német kereskedelmi törvénykönyv (HGB) 247. cikkének (2) bekezdése). Az értékpapírok esetében ez azt jelenti, hogy azokat csak forgóeszközökben lehet kereskedési céllal tartani, és a mérleg fordulónapján rövid távú értékesítésre szánják . A hitelintézetek esetében ezeket a kereskedési könyvben kell vezetni . Ellenőrzi vagy váltók vagy hasonló értékpapírok fizetési eszköz funkció - ami szintén tartozik értékpapírok - rendszeresen kiosztott forgóeszközök.

A „forgóeszközök” meghatározása az US-GAAP szerint némileg eltér , miszerint csak azok az eszközök tartoznak a forgóeszközökhöz, amelyeket a szokásos üzleti ciklus alatt pénzre váltanak, vagyis eladnak vagy elfogyasztanak. Ha az üzleti ciklus rövidebb, mint egy év, akkor az évet kell használni. Hasonlóképpen határozza meg a Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Standardok , ahol továbbra is lehetőség van a befektetett eszközök és a forgóeszközök megkülönböztetésére.

A megbízás elvégzése után azt általában meg kell tartani. Az A - kivételként - a befektetett eszközök és a forgóeszközök közötti átsorolást átcsoportosításnak nevezik, és szigorú előírások vonatkoznak rá. Ha egy eszközelemet a befektetett eszközökről a forgóeszközökre vagy fordítva kell átvinni, akkor annak rendeltetésének megváltoznia kell (HGB 247. § (2) bekezdés). Az IAS 39.50-54 standard szerint az átcsoportosításokra számos tilalom vonatkozik, a pénzügyi eszköztől és az értékelési kategóriától függően. A hitelintézetek esetében a német kereskedelmi törvénykönyv (HGB) 340e. §-ának (2) bekezdését kell alkalmazni , amely szerint a befektetett eszközökké átminősítendő értékpapírok hátralévő futamideje legalább egy év.

Az állóeszközökhöz vagy forgóeszközökhöz való hozzárendelés következményekkel jár az értékelés szempontjából , mivel a befektetett eszközök értékpapírjaira a mérsékelt alacsonyabb , a forgóeszközöké a szigorúan alacsonyabb érték elvét alkalmazzák.

Forgóeszközök a mérlegelemzésben

A forgóeszközök vagy azok részei az üzleti mutatók tárgyát képezik a mérlegelemzés során .

Eszközintenzitás

Az eszközintenzitás mutatója tükrözi a befektetett eszközök és a forgóeszközök kapcsolatát. Az eszközigényes vállalatok (a feldolgozóipar , a közlekedés , az infrastruktúra és a telekommunikációs társaságok ) túlsúlyban vannak a befektetett eszközökkel, a kereskedelemben és az építőiparban meghaladja a forgóeszközöket:

${\ displaystyle {\ text {Eszközintenzitás}} = {\ frac {\ text {Tárgyi eszközök}} {\ text {Forgóeszközök}}}}$.

Orbitális intenzitás

A jelenlegi intenzitás megmutatja, hogy mekkora a forgóeszközök aránya a vállalat összes eszközében:

${\ displaystyle {\ text {Forgalom intenzitása}} = {\ frac {\ text {Forgóeszközök}} {\ text {Összes eszköz}}}}$.

Működő tőke

Míg mindkét kulcsszám kizárólag a mérleg eszközoldalával foglalkozik, a forgótőke (vagy a nettó forgóeszköz) tartalmazza a kötelezettségek oldalt is . Különösen a rövid lejáratú kötelezettségek a forgóeszközöktől a szállítási és szolgáltatási kötelezettségekig kerülnek levonásra:

${\ displaystyle {\ text {működő tőke}} = {\ text {Forgóeszközök}} - {\ text {Rövid lejáratú kötelezettségek}}}$.

Az összes forgóeszköz helyett a forgótőke finomítható:

Likvid alapok ( készpénz , banki egyenlegek , likvid értékpapírok )

${\ displaystyle +}$ Árukkal és szolgáltatásokkal kapcsolatos követelések

${\ displaystyle +}$ Készletek

${\ displaystyle +}$elvégzett kifizetések

${\ displaystyle -}$ árukból és szolgáltatásokból származó kötelezettségek

${\ displaystyle -}$ beérkezett kifizetések

${\ displaystyle =}$ Működő tőke

Pozitív forgótőkével a forgóeszközöket nem csak rövid lejáratú kötelezettségek, hanem hosszú távú finanszírozási eszközök is finanszírozták . Ez azért előnyös, mert különösen csökken az utófinanszírozás kockázata . Negatív forgótőkével a befektetett eszközöket részben rövid távú kölcsönkölcsön is finanszírozza , ami ellentmond az „egyensúly egyensúlyának” . Míg az ipari vállalatok általában pozitív működőtőkével rendelkeznek , a kiskereskedelmi vállalatok az eltérő finanszírozási struktúra miatt negatív működőtőkét is elérhetnek. Itt a negatív forgótőke akár a sajátos piaci erő jele is lehet. A forgótőke a vállalat likviditását (különösen a harmadik fokú likviditást is) biztosítja.

Forgóeszköz arány

A forgótőke-mutatót (WCR) a forgótőkéből számítják ki, az értékesítéshez kapcsolva:

${\ displaystyle {\ text {Forgóeszközarány}} = {\ frac {{\ text {Forgóeszközök}} - {\ text {Rövid lejáratú kötelezettségek}}} {\ text {Sales}}}}$.

Lásd még

• Forgalomban
• forgótőke

irodalom

• ICV: Forgóeszköz-kezelés. Útmutató a készletek, a követelések és a kötelezettségek fenntartható optimalizálásához. Haufe-Lexware Verlag, Freiburg im Breisgau 2013, ISBN 978-3-648-04693-7 .
• Adolf G. Coenenberg többek között: Éves pénzügyi kimutatások és éves pénzügyi kimutatások elemzése. 21. kiadás. Schäffer-Poeschel Verlag, Stuttgart 2009, ISBN 978-3-7910-2770-8 .
• Michael Griga, Raymund Krauleidis: Készítse elő és olvassa el a mérlegeket a próbabábuk számára. 2. kiadás. Wiley-VCH Verlag 2010, ISBN 978-3-527-70598-6 .
• Christian A. Meyer: Forgóeszköz és vállalati érték. Gabler, Wiesbaden 2007, ISBN 978-3-8350-0862-5 .
• Gerhard Scherrer: Számvitel az új HGB szerint. 3. Kiadás. Vahlen 2010, ISBN 978-3-8006-3787-4 .
• Harald Wedell, Achim A. Dilling: A számvitel alapjai: könyvelés és éves beszámoló. Költség és teljesítmény könyvelés. 13. kiadás. NWB-Verlag, 2010, ISBN 978-3-482-54783-6 .

Egyéni bizonyíték

1. ↑ Peter Ulmer: HGB számviteli törvény , 1. rész, 2002., 413. o
2. ↑ Werner Frick: Számvitel a társasági törvény szerint , 2007, 139. o
3. ^ Karlheinz Küting / Claus-Peter Weber: A mérlegelemzés: tankönyv az egyéni és csoportos pénzügyi kimutatások értékeléséhez , 7. kiadás, 2004., ISBN 3-7910-2260-1 , 538. o.
4. ↑ Jürgen Stauber: Pénzügyi instrumentumok a nem bankok IFRS pénzügyi kimutatásaiban , 2012, 179. o.
5. ↑ HFA 1.014, követelések és értékpapírok átcsoportosítása és értékelése a HGB 2009. január 9-i 59. oldala szerint
6. ↑ Gerrit Brösel: Nemzetközi számvitel, vizsga és elemzés , 2004, 82. o
7. ^ Jörg Wöltje: Pénzügyi adatok és vállalatértékelés . Haufe, Freiburg 2012, ISBN 978-3-648-02511-6 , pp. 44. f . 
8. ↑ Reinhard Bleiber: Forgóeszköz-menedzsment , 2015, 19. o
9. ↑ Erich Lies: A működő tőke kezelésének sikertényezői , 2011, 24. o